Definition: Was sind Heikin-Ashi Kerzen?

Heikin Ashi Kerzen sind eine Chartvariante in der technischen Analyse, die versuchen das Marktrauschen zu reduzieren, indem sie nicht nur das Kursgeschehen einer Periode betrachten, sondern auch jenes der vorangegangenen Periode. Dadurch wird der Kursverlauf geglättet und Trends klar angezeigt.

Größe und Positionierung der Kerzen werden anhand von Durchschnittswerten für die beiden Perioden bestimmt, während die Farbe anzeigt, wie der Kurs in der Periode im Vergleich zur Vorperiode abgeschnitten hat. Grün steht für steigende Kurse, rot für fallende. Dies ähnelt den normalen Candlesticks.

Aufbau einer Heikin-Ashi Kerze

Die Heikin Ashi Kerzen besitzen wie der Candlestick Chart 5 wichtge Informationen: Hoch, Tief, Schluss, Eröffnung und Farbe (Gewinn oder Verlust). Dabei wird für die Bildung jeder Kerze eine kleine Berechnung gemacht, da Durchschnittswerte genutzt werden.

Eröffnung: Mittelwert des vorherigen Eröffnungs- und Schlusskurs, also Mitte des vorherigen Heikin Ashi Körpers.

Schluss: Durchschnitt der 4 OHLC-Werte des normalen Candlesticks.

Hoch & Tief: Maximum und Minimum des aktuellen Candlesticks einschließlich Eröffnung und Schluss.

Farbe: Steigende Perioden werden mit grünen Körpern markiert, während fallende Perioden mit roten Körpern dargestellt werden.

Heikin Ashi Kerzen vs. Candlesticks

Wie oben beschrieben wird für eine Heikin Ashi Kerze nicht nur die aktuelle Periode (bspw. 1 Stunde) betrachtet, sondern auch die Vorperiode. Ein normaler Candlestick hingegen betrachtet nur die aktuelle Periode und zeigt uns darauf aufbauend Eröffnung, Schluss, etc. an.

Durch die Bildungsweise der Heikin Ashi Kerzen haben wir ein deutlich besseres, aber leicht verzögertes Bild einer Trendbewegung. Das „Hintergrundrauschen“ des Marktes wurde quasi rausgefiltert.

Bei den klassischen Candlestick Charts ist der Verlauf je nach Volatilität des Marktes durch zahlreiche kleine Störsignale und Kursschwankungen unterbrochen. Diese haben zwar für eine langfristige Bewegung wenig Bedeutung, sind für uns Daytrader allerdings störend.

Es ist demnach viel schwieriger, die tatsächlichen Tendenzen des Kurses aus einem klassischen Kerzenchart herauszulesen, während die Auf- und Abwärtstrends in einem Heikin-Ashi Chart deutlich erkennbar sind, wenngleich bei beiden Darstellungsvarianten Fehlinterpretationen nicht ausgeschlossen werden können.

Besondere Eigenschaften von Heikin-Ashi Charts

Es gibt noch paar mehr Unterschiede zum normalen Candlestick Chart. So haben Heikin Ashi Charts keine Gaps wie ein Runaway Gap oder ein Breakaway Gap. Das liegt daran, dass der Eröffnungskurs der aktuellen Kerze stets in der Mitte des vorherigen Kerzenkörpers liegt.

Die wohl größte Besonderheit ist der seltene Farbwechsel, wodurch es uns erst ermöglicht wird Trends richtig zu erkennen. Aber Achtung: Manchmal lügen uns die Heikin Ashi Kerzen an. Grüne Heikin Kerze ist nicht immer auch eine grüne Candlestick Kerze!

Schau Dir JETZT einen meiner beliebtesten und einfach zugänglichen Kurse an:

Trendanalyse mit Heikin-Ashi Kerzen

Heikin-Ashi Charts eignen sich ideal für die Analyse der Trends eines Kurses. Im Gegensatz zu anderen Charts, die aufgrund der Volatilität des Marktes oft schwer zu interpretieren sind, sind Auf- und Abwärtstrends des Kurses in einem Heikin-Ashi Chart auf den erst Blick sofort erkennbar.

Aufwärtstrend mit Heikin-Ashi Kerzen bestimmen

Aneinandergereihte grüne Kerzen deuten auf einen Aufwärtstrend hin. Je länger die Reihe von aufeinanderfolgenden grünen Kerzen, desto deutlicher der Trend. Die Länge der einzelnen Kerzenkörper und die Länge der Dochte geben Aufschluss darüber, wie stark die Trendbewegung ist.

Lange Körper signalisieren eine starke positive Entwicklung des Kurses. Schmale Kerzenköper entstehen hingegen in Phasen der Konsolidierung bzw. Seitwärtsbewegung und können auch ein Indikator für eine Trendumkehr sein.

Haben die grünen Kerzen keinen unteren Docht, dann liegt ein starker Trend nach oben vor, da hier selbst der Tiefstwert der aktuellen Periode über dem Mittelwert aus Eröffnungs- und Schlusskurs der Vorperiode liegt.

Abwärtstrend mit Heikin-Ashi Kerzen identifizieren

Ein Abwärtstrend wird von aufeinanderfolgenden roten Kerzen angezeigt. Einzelne rote, auf grüne folgende Kerzen können auf eine Trendumkehr hindeuten, ein klarer Trend liegt aber erst vor, wenn mehrere rote Kerzen hintereinander auftreten.

Trading Strategie mit dem Heikin Ashi Chart

Grundsätzlich haben wir zwei Möglichkeiten: Mit dem Trend handeln oder gegen den Trend. Eine simple Trading-Strategie ist eine Trendanalyse im Heikin Ashi Chart und dann in Richtung des Trends einen Farbwechsel umzusetzen.

Heikin-Ashi vs. Renko Charts: Vergleich der Trendanalyse-Tools

„Renko“ leitet sich vom japanischen Ausdruck für Ziegelstein ab, die namensgebend für die Balken des Charts sind. Renko Charts stellen den Verlauf eines Kurses in einer noch strukturierteren und übersichtlicheren Form als bei Heikin-Ashi Charts dar. Anders als bei der Heikin-Ashi-Variante spielt die Zeitkomponente bei den Renko Charts keine Rolle.

Es gibt keine festgelegten Perioden, sondern es wird jedes Mal ein neuer Balken bzw. Ziegelstein hinzugefügt, wenn der Kurs um einen fixen, vorher festgelegten Betrag fällt oder steigt. Dementsprechend sind alle Balken bei den Renko Charts gleich lang und es kann nicht wie bei den Heikin-Ashi Charts anhand der Balkenlänge eine Aussage über die Trendstärke getroffen werden.

Die Farbgebung ist wiederum gleich, sodass auch beim Renko Chart grüne Ziegelsteine für einen Aufwärtstrends des Kurses und rote Ziegelsteine für einen Abwärtstrend stehen.

Allgemein bieten Renko Charts den Vorteil, das die Trends noch klarer als bei allen anderen Charts und gänzlich ohne Rauschen angezeigt werden, allerdings treten die Trendwenden erst sehr zeitverzögert auf und die Zeitachse ist verzehrt, sodass leicht ein falscher Eindruck von der Entwicklung entstehen kann. Auch bei Renko Charts sollten demnach weitere Indikatoren und Analysetools hinzugezogen werden.

Weitere praktische Tipps für den Handel mit Heikin-Ashi

Im Grunde genommen geht es beim Trading darum, den besten Zeitpunkt zum Eröffnen einer neuen Position oder Aussteigen zu finden. Neben Geduld und vielleicht auch ein wenig Glück, ist jedes Analysetool, das dabei hilft, die Trends der Marktbewegungen so präzise wie möglich zu identifizieren, ein Schlüssel zum Erfolg.

Das Heikin-Ashi Chart selbst bietet schon eine ideale Grundlage dafür, kann aber noch um weitere Indikatoren ergänzt werden, um noch aussagekräftiger zu sein. Zum Beispiel können Trendlinien, Kanäle, Bollinger Bände oder das (Weighted) Moving Average dem Graph hinzugefügt werden oder andere Pullback-Trading Strategien angewandt werden.

Es existiert auch eine Vielzahl an weiteren Indikatoren, Oszillatoren, oder Interpretationsmöglichkeiten, die in Verbindung mit einem Heikin-Ashi Chart verwendet werden können. Die meisten Trader entwickeln im Laufe der Zeit Vorlieben für und Vertrauen in gewisse Hilfstools, mit denen sie die Marktbewegung am besten interpretieren können.

Es lohnt sich definitiv, ein Trading Demokonto auf einer der zahlreichen Trading-Plattformen zu erstellen, um die eigenen Präferenzen herauszufinden und eine individuelle Trading Strategie zu erarbeiten.

FAQ – Heikin-Ashi Kerzen