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Die 5 besten Broker mit hohem Hebel bis zu 1:500

Heutzutage hast Du als Trader die Qual der Wahl zwischen zahlreichen Brokern mit hohem Hebel. Zwar sind die meisten von ihnen seriös, aber es nur einige wenige vereinen ein großes Handelsspektrum mit niedrigen Spreads, professionellen Handelsplattformen und einem guten Kundenservice. Im folgenden Abschnitt stelle ich Dir fünf der meiner Meinung nach besten Broker mit hohem Hebel vor.

#1 Vantage Markets

Vantage Markets ist ein 2009 gegründeter australischer CFD- und Forex-Broker mit Sitz in Sydney. Die Gründer des Brokers hatten das Ziel, auch Privatanlegern einen ähnlich schnellen, preiswerten und transparenten Zugang zu den Weltdevisenmärkten zu ermöglichen wie Profi-Tradern.

Vantage Markts hat sich in den letzten Jahren zu einem der internationalsten Broker entwickelt. Inzwischen wickeln über 800.000 Kunden aus mehr als 170 Ländern der Welt ihre CFD- und Forex-Trades über den australischen Broker ab. Vantage Markets betreibt weltweit 30 Niederlassungen, keine davon jedoch in Deutschland. Ein deutschsprachiger Kundenservice wird ebenfalls nicht angeboten.

Ein wichtiger Pluspunkt von Vantage Markets ist, dass es sich um einen echten ECN-Broker handelt. Vantage ist demnach über ein spezielles Kommunikationsnetzwerk an Liquiditätsanbieter wie internationale Großbanken angebunden und kann seinen Kunden enge Spreads und eine sehr schnelle Orderausführung garantieren.

Aufgrund der hohen Qualität der Leistungen gewann Vantage Markets in den vergangenen Jahren zahlreiche Auszeichnungen als bester Broker in den Anlageklassen CFDs und Forex.

Das Angebotsspektrum von Vantage Markets umfasst rund 60 Forex-Paare und etwa 900 CFDs auf Aktien, ETFs, Indizes und Rohstoffe. Die Trading-Konten des Brokers stellen auf die Erfahrung des Traders ab. So gibt es ein Konto für Einsteiger (Standard), eines für fortgeschrittene Trader (Raw) und eines für Profi-Trader (Pro). Als Handelsplattformen bietet der australische Broker seinen Kunden den beliebten MetaTrader in den Versionen 4 und 5 sowie den ProTrader.

Um den Broker und seine Trading-Plattformen im Detail zu testen, stellt Vantage Markets ein kostenloses und zudem zeitlich unbegrenztes Trading-Demokonto zur Verfügung. Ein weiterer Vorteil ist, dass Du das virtuelle Guthaben für das Demokonto jederzeit wieder aufladen kannst.

Die Erfahrungen von Kunden mit Vantage Markets sind mittelmäßig. Auf der großen Bewertungsplattform Trustpilot erreicht der Broker lediglich die akzeptable Gesamtbewertung von 3,5 von 5 möglichen Sternen. Kritikpunkte von Kunden sind vor allem die langsame Reaktionszeit des Brokers bei Überweisungen und bei der Bearbeitung von Anliegen. 

#2 Admirals

Admirals (ehemals Admiral Markets) ist einer der älteren CFD- und Forex-Broker in Europa. Gegründet im Jahr 2001 in Russland, hat Admirals seinen Sitz heute in London, weshalb der Broker auch der britischen Finanzaufsicht untersteht. Auch in Deutschland ist Admirals mit einer Zweigniederlassung in Berlin vertreten.

Das Produktangebot von Admirals ist eines der größten aller Broker mit hohem Hebel. Trader haben die Wahl zwischen über 4.000 handelbaren Produkten. Der Schwerpunkt des Produktspektrums liegt auf Aktien-CFDs.

Im Gegensatz zu den meisten spezialisierten Forex- und CFD-Brokern ermöglicht Admirals seinen Kunden aber auch den Handel in ungehebelter Form. Zur Auswahl stehen rund 4.000 Aktien von Unternehmen aus aller Welt. Der Schwerpunkt im klassischen Aktienhandel liegt auf US-amerikanischen Werten. Darüber hinaus kannst Du über Admirals auch in rund 200 ETFs investieren.

Als Handelsplattform steht Dir der MetaTrader in den Versionen 4 und 5 zur Verfügung. Eine Besonderheit von Admirals ist in diesem Zusammenhang, dass der Broker mit der MetaTrader Supreme Edition ein kostenloses Upgrade der Software mit hilfreichen Trading-Tools anbietet.

Für einen Test des umfangreichen Angebots von Admirals gibt es ein kostenloses Trading-Demokonto mit einem überdurchschnittlich hohen Guthaben von 500.000 €. Die Nutzung des Test-Accounts ist zwar auf 30 Tage beschränkt, kann aber einmal verlängert werden.

Die Kundenerfahrungen mit Admirals sind überwiegend gut. Auf der Bewertungsplattform Trustpilot bekommt das Unternehmen eine Gesamtbewertung von 4,2 von 5 möglichen Sternen, was für einen Broker einen guten Wert darstellt. 80% der Kunden vergeben die Höchstnote für Admirals. Besonders häufig wir die Qualität des Kundendienstes und die Schnelligkeit der Auszahlungen gelobt.

#3 BlackBull Markets

BlackBull Markets gehört in Deutschland zu den eher unbekannteren Brokern. Das Unternehmen wurde 2014 in Neuseeland gegründet und hat seinen Hauptsitz heute auf den Seychellen.

Das Handelsangebot von BlackBull Markets ist breit gefächert. Als Kunde hast Du die Auswahl aus über 26.000 Finanzinstrumenten aus den Anlageklassen Aktien, Forex, Indizes, Kryptowährungen und Rohstoffe. Vor allem in den Bereichen Forex und Rohstoffe ist das Angebot des neuseeländischen Brokers überdurchschnittlich groß.

Ein Pluspunkt von BlackBull Markets ist, dass die Neuseeländer ein ECN-Broker sind und dementsprechend eine sehr schnelle Orderausführung bei geringen Spreads garantieren.

Das Angebot an Trading-Plattformen bei BlackBull Markets ist so groß wie bei kaum einem anderen Broker. Trader haben die Wahl zwischen dem MetaTrader in den Versionen 4 und 5, TradingView und dem cTrader. Darüber hinaus bietet BlackBull Markets noch brokereigene Plattformen für den Aktienhandel und das Copy Trading an.

Der Broker bietet Kunden drei verschiedene Kontomodelle. Das Standard-Konto richtet sich an Anfänger, das Prime-Konto an fortgeschrittene Trader und das Institutional-Konto an High-Volume Trader. Die Konten unterscheiden sich im Wesentlichen hinsichtlich der Spreads, Kommissionen und Mindesteinlagen.

Der Support von BlackBull Markets steht an sieben Tagen die Woche rund um die Uhr zur Verfügung. Ein deutschsprachiger Kundendienst wird jedoch nicht angeboten.

Für einen Test des Brokers gibt es einen 30-tägigen Demo-Account, der mit einer virtuellen Einlage von 100.000 US$ ausgestattet ist. Auf der Bewertungsplattform von TradingView schneidet BlackBull Markets mit 4,4 von 5 Sternen sehr gut ab. Fast alle Kunden sind mit den Leistungen und dem Support des Brokers hochzufrieden.

#4 PrimeXBT

PrimeXBT ist ein 2018 gegründeter Online-Broker für verschiedene Anlageklassen. Das Unternehmen hat seinen Sitz auf der karibischen Inselgruppe St. Vincent and the Grenadines und unterliegt somit nur sehr geringen regulatorischen Standards. Mehr als eine Millionen Trader aus über 150 Ländern nutzen den Broker für die Abwicklung ihrer Trades.

PrimeXBT stellt in der Gruppe der Broker mit hohem Hebel eine Ausnahme dar. Während bei allen in diesem Beitrag vorgestellten Broker der maximale Hebel bei 1:500 liegt, ist bei PrimeXTB im Forex-Handel mit einigen Majors sogar ein Hebel von 1:1000 erlaubt.

Ein weiterer Vorteil des Brokers ist die schnelle Ausführung von Orders. Laut eigenen Aussagen werden die Trades innerhalb von 7,1 Millisekunden ausgeführt, was einen Spitzenwert in der Brokerszene darstellt.

Das Handelsangebot von PrimeXBT ist mit knapp über 100 Vermögenswerten allerdings sehr überschaubar. Trader können über den Broker Forex, Indizes, Kryptowährungen und Rohstoffe handeln. In allen Anlageklassen beschränkt sich das Angebot von PrimeXBT auf die wichtigsten Assets.

Als Handelsplattform steht bei PrimeXBT nur eine brokereigene Software zur Verfügung. Sie zeichnet sich allerdings durch eine hohe Benutzerfreundlichkeit aus und verfügt über eine kostenlose Schnittstelle zur professionellen Plattform TradingView.

Ein Demokonto suchen Anleger bei PrimeXBT vergeblich. Stattdessen bietet der Broker Tradern die Möglichkeit, den Handel über die PrimeXBT-Plattform über Trading-Wettbewerbe mit virtuellem Spielgeld zu testen. Trader mit den höchsten Renditen werden dabei mit echten Preisen belohnt.

Einen deutschsprachigen Kundendienst gibt es bei PrimeXBT nicht. Zudem sind Kundenbewertungen auf Online-Bewertungsportalen aufgrund der kurzen Unternehmensgeschichte des Brokers Mangelware.

#5 IC Markets

IC Markets ist ein 2007 in Australien gegründeter Forex- und CFD-Broker, der der Regulierung durch die australische Finanzaufsicht untersteht. Privatkunden haben die Möglichkeit, über IC Markets Traders mit einem maximalen Hebel von bis zu 1:500 abzuwickeln.

IC Markets bietet seinen Kunden eine sehr breite Palette an Finanzprodukten und Anlageklassen an. Im Forex-Bereich kannst Du über 60 Währungspaare mit dem Broker handeln. Darüber hinaus stehen 25 Indizes, fast 30 Rohstoffe, knapp 10 Anleihen und 13 Kryptowährungen zur Auswahl. Nicht zuletzt erlaubt der Broker den Handel von über 2.000 amerikanischen und europäischen Aktien.

Für das Trading stehen Dir mit dem MetaTrader 4 und 5 sowie dem cTrader gleich drei der weltweit beliebtesten Handelsplattformen zur Verfügung. IC Markets bezeichnet sich selbst als einen Technologieführer im Trading. Der Broker bietet seinen Kunden eine Reihe modernster Trading-Technologien wie Depth of Market (Markttiefe), integrierte Spread-Überwachung und Ladder Trading (Preisstufen-Handel).

Interessierten Tradern, die das Trading auf IC Markets lernen wollen, bietet der Broker ein kostenloses Demokonto an. Die Laufzeit ist auf 30 Tage begrenzt, aber es kann jederzeit ein neues Konto beantragt werden.

Die Kundenbewertungen von IC Markets sind exzellent. Auf der Bewertungsplattform von Trustpilot kommt der Broker bei über 32.000 Bewertungen auf die hervorragende Gesamtnote von 4,8 von 5 möglichen Sternen. In 91% aller Kundenbewertungen wurde die Note 5 vergeben. Die Kunden loben vor allem die niedrigen Spreads, die Geschwindigkeit der Zahlungen und die Freundlichkeit des Kundendienstes.

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Was versteht man unter einem Broker mit hohem Hebel?

Unter einem Broker mit hohem Hebel wird im Allgemeinen ein Broker verstanden, der seinen Kunden im Margin-Trading keine Einschränkungen macht. Bei einem Broker mit hohem Hebel kannst Du somit generell Finanzprodukte mit einer Hebelwirkung von bis zu 1:500 handeln. Das erlaubt ein wesentlich höheres Gewinnpotenzial als bei Brokern ohne hohen Hebel.

Bei Brokern mit hohem Hebel handelt es sich um Unternehmen mit Sitz im außereuropäischen Ausland. Da sie nicht in den Zuständigkeitsbereich der ESMA (European Securities and Markets Authority) fallen, müssen sie nicht deren Beschränkungen in Bezug auf das Margin-Trading einhalten. Häufig werden diese Broker deshalb auch als „Broker ohne ESMA“ bezeichnet.

Als Trader aus Deutschland, Österreich oder der Schweiz hast Du die freie Wahl, Dein Handelskonto entweder bei einem Broker mit hohem Hebel (ohne ESMA) oder einem Broker mit ESMA zu führen. Beides hat seine Vor- und Nachteile. Während Du bei einem Broker ohne EMSA in den Genuss hoher Hebel kommst, genießt Du bei einem Broker mit ESMA in der Regel ein deutlich höheres Transparenz- und Aufsichtsniveau.

Wie funktioniert ein Broker mit hohem Hebel?

Beim sogenannten „Margin-Trading“ (Handel mit Hebelwirkung) musst Du als Trader nur einen bestimmten Teil des für einen Trade erforderlichen Kapitals selbst aufbringen. Den restlichen Kaufpreis für das gehandelte Wertpapier leiht Dir Dein Broker. 

Je größer die Hebelwirkung, desto weniger Kapital musst Du in den Trade investieren. Bei einem Hebel von 1:100 musst Du lediglich 1% des Kaufpreises aufbringen, die restlichen 99% stellt Dir der Broker als Kredit zur Verfügung.

Wie bei allen Krediten werden auch im Margin-Trading Kreditzinsen fällig („Swap“ genannt). Der Swap errechnet sich bei fast allen Brokern als Zinsaufschlag auf den aktuell gültigen Leitzins. Je größer der eingesetzte Hebel und je länger die Haltedauer einer Handelsposition ist, desto größer fällt der Swap aus.

Was ist ein Broker ohne ESMA?

Die ESMA (European Securities and Markets Authority) ist für alle Broker zuständig, die in einem der Mitgliedstaaten der Europäischen Union ansässig sind. Bereits eine Niederlassung in einem EU-Staat reicht aus, um unter die Zuständigkeit der ESMA zu fallen.

Broker, die ihren Sitz in einem Land außerhalb der Europäischen Union haben, gehören nicht zum Einflussbereich der EMSA. Es handelt sich somit um Broker ohne ESMA.

Für Privatanleger macht es vor allem in Bezug auf das Margin-Trading einen großen Unterschied, ob er ein Handelskonto bei einem Broker mit oder ohne ESMA unterhält. Um den Schutz von Privatanlegern im Trading zu gewährleisten, hat die EMSA vor wenigen Jahren maximal zulässige Hebel definiert.

Broker dürfen ihren Kunden einen maximalen Hebel von 1:30 anbieten. Dieser Hebel gilt jedoch nur für Hauptwährungspaare (Majors) im Forex-Trading. In anderen Anlageklassen sind die maximal zulässigen Hebel geringer.

Broker innerhalb der Europäischen Union müssen sich an diese Vorschriften halten. Broker außerhalb der EU können ihren Kunden deutlich höhere Hebel anbieten, die in manchen Fällen bis zu 1:1.000 betragen.

Die folgende Liste zeigt die gemäß ESMA-Regulierung maximal zulässigen Hebel für verschiedene Anlageklassen:

Was ist die ESMA?

Die ESMA (European Securities and Markets Authority) ist die seit 2011 existierende Europäische Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde mit Sitz in Paris. Zentrale Aufgabe der Behörde ist es, das öffentliche Interesse zu schützen, indem sie die kurz-, mittel- und langfristige Stabilität und Effektivität des Finanzsystems für Bürger und Unternehmen gewährleistet.

Die ESMA ist somit für die Integrität, Stabilität und Transparenz der europäischen Finanzmärkte und den Schutz von Privatanlegern zuständig. Sie ist sowohl befugt, der Europäischen Kommission Vorschläge für Verordnungen zu unterbreiten, als auch direkt gegenüber nationalen Aufsichtsbehörden und einzelnen Marktteilnehmern aktiv zu werden.

Welche Trader sind von der ESMA-Regulierung besonders stark betroffen?

Die Regulierung der ESMA wirkt sich besonders auf Trader mit einem geringen Handelsbudget aus. Die Beschränkung der Hebel in allen Anlageklassen bedeutet, dass Trader weniger Möglichkeiten haben, ihre potenziellen Gewinne zu erhöhen.

Aufgrund der Begrenzung der Hebel müssen Anleger bei einem Broker mit ESMA wesentlich mehr Kapital mitbringen im Vergleich zu hohen Hebeln.

Professionelle Trader sind von der ESMA-Regulierung übrigens nicht betroffen. Für sie gelten die zuvor genannten Hebelbeschränkungen nicht. Während die ESMA somit einen Unterschied zwischen professionellen und nicht-professionellen Händlern macht, existiert diese Abgrenzung bei Brokern ohne ESMA nicht.

Was versteht man unter Nachschusspflicht und wie hängt sie mit der Margin des Brokers zusammen?

Um eine Handelsposition im Margin-Trading aufrecht zu erhalten, verlangen Broker eine sogenannte „Maintenance Margin“ (Erhaltungsmarge). Sie stellt eine Art Sicherheitspuffer für den Broker dar. Fällt der Wert des Handelskontos unter diese Maintenance Margin löst der Broker einen sogenannten „Margin Call“ aus.

Über den Margin Call wirst Du als Kontoinhaber aufgefordert, Geld auf Dein Handelskonto nachzuschießen, um die erforderliche Maintenance Margin einzuhalten. Früher musstest Du als Trader dieser Nachschusspflicht nachkommen.

2018 wurde in der Europäischen Union die Pflicht zum Nachschuss verboten. Konkret bedeutet das, dass Du als Trader den Margin Call Deines Brokers ignorieren kannst. Falls Du der Nachschusspflicht jedoch nicht nachkommst, wird der Broker Deine offene Handelsposition schließen, um weitere Verluste auszuschließen.

Dieses Verbot der Nachschusspflicht gilt in der EU übrigens nur für Privatanleger. Professionelle Trader müssen sich weiter daran halten. Auch außerhalb der Europäischen Union können Broker mit hohem Hebel auf einer Nachschusspflicht bestehen.

Broker ohne ESMA: So lassen sich die ESMA-Richtlinien umgehen

Viele Anleger glauben, dass die ESMA-Richtlinien für alle Trader innerhalb der Europäischen Union verbindlich sind und es somit keine Umgehungsmöglichkeit der Hebelbeschränkungen für EU-Bürger gibt. Ein Irrglaube, denn selbstverständlich steht es jedem Trader mit Wohnsitz in einem Mitgliedstaat der Europäischen Union frei, ein Handelskonto bei einem Broker außerhalb der EU anzulegen.

Ein außereuropäischer Broker ohne ESMA ermöglicht es Dir ganz legal, in das Margin-Trading mit Hebeln von bis zu 1:500 einzusteigen. Falls Du dich zu diesem Schritt entscheidest, solltest Du aber berücksichtigen, dass Broker ohne ESMA nicht nur Vorteile haben.

Den großen Vorteil eines Brokers mit hohem Hebel erkaufst Du Dir mit dem gravierenden Nachteil, dass Broker ohne ESMA häufig intransparent und meist nur sehr schwach reguliert sind. Falls es zu Problemen bis hin zu einer finanziellen Schieflage des Brokers kommt, kann das die Geldeinlage auf Deinem Handelskonto ernsthaft gefährden.

Risiken und Chancen beim Hebel-Trading

Broker mit hohem Hebel ohne ESMA: Wie sieht es mit der Steuer aus?

Das Thema Steuern kann bei Brokern ohne ESMA etwas komplexer sein. Da Broker ohne ESMA außerhalb der Europäischen Union ansässig sind, wird in der Regel die Kapitalertragsteuer nicht automatisch als Quellensteuer an den Fiskus abgeführt. Vielmehr bist Du als Trader selbst in der Verantwortung, Deine Gewinne und Verluste aus dem Trading im Rahmen der Einkommensteuererklärung zu deklarieren.

Welche steuerlichen Konsequenzen mit einem Trading-Account bei einem Broker ohne ESMA verbunden sind, eruierst Du am besten bereits im Vorfeld der Kontoeröffnung. Ansonsten wirst Du möglicherweise mit einem hohen Mehraufwand in steuerlicher Hinsicht konfrontiert.

FAQ – Broker mit hohem Hebel